Canal médio móvel

Envelopes médios móveis: refinando uma ferramenta de comércio popular As médias móveis (MA) são uma ferramenta comercial popular. Infelizmente, eles são propensos a dar sinais falsos em mercados agitados. Ao aplicar um envelope à média móvel, alguns desses negócios de whipsaw podem ser evitados, e os comerciantes podem aumentar seus lucros. (Para leitura de fundo sobre este indicador confiável e útil, consulte o nosso tutorial de Moedas em Movimento.) O que é um Envelope As médias móveis estão entre as ferramentas mais fáceis de usar disponíveis para os técnicos de mercado. Uma média móvel simples é calculada adicionando os preços de fechamento de uma ação em um determinado número de períodos de tempo, usualmente dias ou semanas. Por exemplo, uma média móvel simples de 10 dias é calculada adicionando os preços de fechamento nos últimos 10 dias e dividindo o total em 10. O processo é repetido no dia seguinte, usando apenas os últimos 10 dias de dados. Os valores diários são unidos para criar uma série de dados, que pode ser representada graficamente em um gráfico de preços. Esta técnica é utilizada para suavizar os dados e identificar a tendência do preço subjacente. (Aprender a analisar gráficos pode ser de grande ajuda ao tomar decisões de negociação. Consulte o tutorial sobre Análise de Padrões de Gráficos para saber como.) Os sinais de compra simples ocorrem quando os preços fecham acima dos sinais de venda média móvel ocorrem quando os preços caem abaixo da média móvel. Essa idéia está ilustrada na Figura 1. As grandes setas mostram negócios vencedores, enquanto as setas menores mostram perda de trades, quando os custos de negociação são considerados. Figura 1: O gráfico mensal da Starbucks mostra que um simples sistema de crossover em média móvel teria captado as grandes tendências. Desvantagens de Envelopes O problema de confiar em médias móveis para definir sinais de negociação é fácil de detectar na Figura 1. Enquanto o comércio vencedor mostrado nesse gráfico era muito grande, havia cinco negociações que levaram a ganhos ou perdas menores ao longo de um período de cinco anos período. É duvidoso que muitos comerciantes tenham a disciplina de aderir ao sistema para aproveitar os grandes vencedores. (Para leitura relacionada, veja Patience is A Traders Virtue). Para limitar o número de negociações de whipsaw, alguns técnicos propuseram adicionar um filtro à média móvel. Eles adicionaram linhas que eram uma certa quantidade acima e abaixo da média móvel para formar envelopes. As negociações só seriam tomadas quando os preços se movessem através dessas linhas de filtro, que eram chamados de envelopes porque envolveram a linha média móvel original. A estratégia de colocar as linhas 5 acima e abaixo da média móvel para formar um envelope é ilustrada na Figura 2. Figura 2: Adicionar linhas 5 acima e abaixo da média móvel formas de envelopes médios móveis. Em teoria, os envelopes médios móveis funcionam ao não mostrar o sinal de compra ou venda até que a tendência seja estabelecida. Os analistas argumentaram que exigir um fechamento de 5 acima da média móvel antes de passar por muito tempo deve evitar os rápidos negócios de whipsaw que são propensos a perdas. Na prática, o que eles fizeram foi aumentar a linha do chicote quando ele acabou, havia apenas tantos whipsaws, mas eles ocorreram a diferentes níveis de preços. (Saiba como uma mudança na direção do mercado pode ser o seu ingresso para grandes retornos no Turnaround Stocks: U-Turn To High Returns.) Outra desvantagem para usar envelopes dessa maneira é que atrasa a entrada em negociações vencedoras e dá mais lucros Perdendo trades. Fazer com que os envelopes funcionem melhor O objetivo de usar médias móveis ou envelopes médios móveis é identificar mudanças de tendência. Muitas vezes, as tendências são grandes o suficiente para compensar as perdas incorridas pelos negócios de whipsaw, o que torna esta uma útil ferramenta de negociação para aqueles que estão dispostos a aceitar uma baixa porcentagem de negócios lucrativos. (Para obter mais informações sobre a evolução do mercado, leia as Tendências de Curto, Intermediário e de Longo Prazo.) No entanto, observadores de mercados astutos notaram outro uso para os envelopes. Na Figura 3, mostramos uma tabela semanal de Starbucks com uma média móvel de 20 semanas e os envelopes são definidos acima e abaixo da média móvel. Na maioria das vezes, quando os preços tocam as linhas do envelope, os preços revertem. Mas há algumas vezes que continuam a tendência, levando a perdas. Figura 3: Envelopes mais amplos são úteis para detectar reversões de tendência de curto prazo. Entre os primeiros proponentes desta estratégia de contra-tendência, Chester Keltner. Em seu livro de 1960, How to Make Money in Commodities, ele definiu a idéia das bandas de Keltner e usou cálculos um pouco mais complexos. Em vez de usar o próximo para encontrar sua média móvel, ele usou o preço típico, que é definido como a média do alto, baixo e próximo. Em vez de desenhar envelopes de porcentagem fixa, a Keltner variou a largura do envelope configurando-a para uma média móvel simples de 10 dias da faixa diária (que é a alta menos a baixa). Este método está ilustrado na Figura 4. (Para uma análise mais detalhada dos canais Keltner, leia Descobrindo Canais Keltner e O Oscilador Chaikin.) Figura 4: as bandas Keltner contêm a maior parte da ação de preço. E os comerciantes de curto prazo podem considerá-los úteis como um sistema de contra-tendência. Os sinais de compra são gerados quando os preços tocam a banda baixa, representada pela linha verde na Figura 4. Embora as bandas de Keltner sejam uma melhoria em relação ao envelope de porcentagem de porcentagem de porcentagem definida, grandes perdas ainda são possíveis. Como pode ser visto no lado direito do gráfico, os preços da última vez tocaram o envelope inferior neste gráfico, eles continuaram a cair. Uma simples parada de perda impedirá que as perdas cresçam muito grandes e faça bandas Keltner, ou um envelope mais simples da média móvel, um sistema negociável com potencial de lucro para comerciantes em todos os cronogramas. (Leia sobre a importância da ordem stop-loss na ordem Stop-Loss: Certifique-se de usá-lo.) Mais tarde, John Bollinger baseou-se na idéia de envelopes médios móveis e bandas Keltner para desenvolver Bollinger Bands. Que envolveu uma média móvel simples com linhas dois desvios padrão acima e abaixo da média móvel. Esta é uma maneira matematicamente precisa de implementar envelopes para alcançar um alto número de negociações vencedoras, porque as Bandas Bollinger são projetadas para conter 95 da ação de preço. (Saiba mais sobre os canais Keltner e as Bandas Bollinger em lucros de captura usando bandas e canais.) Conclusão Os envelopes médios móveis oferecem uma ferramenta útil para detectar tendências depois de se desenvolverem. Ferramentas mais precisas baseadas na mesma ideia, como bandas de Keltner ou Bandas de Bollinger, são úteis para identificar pontos decisivos de alta probabilidade nas tendências de curto prazo. Todos os comerciantes podem se beneficiar da experimentação com essas ferramentas técnicas. Canais Keltner Canais Keltner Introdução Os canais Keltner são envelopes baseados em volatilidade definidos acima e abaixo de uma média móvel exponencial. Este indicador é semelhante às Bandas Bollinger, que usam o desvio padrão para definir as bandas. Em vez de usar o desvio padrão, os Canais Keltner usam o intervalo médio verdadeiro (ATR) para definir a distância do canal. Normalmente, os canais são configurados dois valores de Real True Range acima e abaixo da EMA de 20 dias. A média móvel exponencial dita direção e a Média True Range define a largura do canal. Os Canais Keltner são um indicador de tendência que se usa para identificar reversões com fuga de canais e direção do canal. Os canais também podem ser usados ​​para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda quando a tendência é plana. Em seu livro de 1960, How to Make Money in Commodities, Chester Keltner apresentou a Regra de negociação de 10 dias, que é creditada como a versão original dos Canais Keltner. Esta versão original começou com um SMA de 10 dias do preço típico como a linha central. O SMA de 10 dias do intervalo High-Low foi adicionado e subtraído para definir as linhas de canal superior e inferior. Linda Bradford Raschke apresentou a versão mais recente dos Keltner Channels na década de 1980. Como Bollinger Bands, esta nova versão usou um indicador baseado em volatilidade, Average True Range (ATR), para definir a largura do canal. O StockCharts usa esta versão mais recente dos Canais Keltner. Cálculo Existem três etapas para calcular Canais Keltner. Primeiro, selecione o comprimento para a média móvel exponencial. Em segundo lugar, escolha os períodos de tempo para o alcance real médio (ATR). Em terceiro lugar, escolha o multiplicador para a faixa média verdadeira. O exemplo acima é baseado nas configurações padrão para SharpCharts. Como o preço do desvio de média móvel, uma média móvel mais longa terá mais atraso e uma média móvel mais curta terá menos atraso. ATR é a configuração básica de volatilidade. Prazos curtos, como 10, produzem um ATR mais volátil que flutua à medida que a volatilidade de 10 períodos se eleva e flui. Prazos mais longos, como um 100, suavizam essas flutuações para produzir uma leitura ATR mais constante. O multiplicador tem o maior impacto na largura do canal. Simplesmente mudando de 2 para 1 cortará a largura do canal ao meio. Aumentar de 2 a 3 aumentará a largura do canal em 50. Aqui, um gráfico mostra três Canais Keltner definidos em 1, 2 e 3 ATRs longe da média móvel central. Esta técnica particular foi defendida por Kerry Lovvorn da SpikeTrade há anos. O gráfico acima mostra os canais Keltner padrão em vermelho, um canal mais largo em azul e um canal mais estreito em verde. Os canais azuis foram configurados em três valores de alcance médio verdadeiro acima e abaixo (3 x ATR). Os canais verdes usaram um valor ATR. Todos os três compartilham o EMA de 20 dias, que é a linha pontilhada no meio. O indicador de janelas mostra diferenças no intervalo médio verdadeiro (ATR) por 10 períodos, 50 períodos e 100 períodos. Observe como o ATR curto (10) é mais volátil e tem o alcance mais amplo. Em contraste, o ATR de 100 períodos é muito mais suave com uma faixa menos volátil. Os indicadores de interpretação baseados em canais, bandas e envelopes são projetados para abranger a maioria das ações de preços. Portanto, os movimentos acima ou abaixo das linhas do canal merecem atenção porque são relativamente raros. As tendências geralmente começam com movimentos fortes em uma direção ou outra. Um aumento acima da linha do canal superior mostra uma força extraordinária, enquanto uma queda abaixo da linha do canal inferior mostra uma fraqueza extraordinária. Tais movimentos fortes podem sinalizar o fim de uma tendência e o início de outra. Com uma média móvel exponencial como base, os canais Keltner são um indicador de tendência seguinte. Tal como acontece com as médias móveis e as tendências seguindo indicadores, os Keltner Channels desaceleram a ação de preços. A direção da média móvel determina a direção do canal. Em geral, uma tendência de baixa está presente quando o canal se move mais baixo, enquanto existe uma tendência de alta quando o canal se move mais alto. A tendência é plana quando o canal se move de lado. Um aumento de canal e uma ruptura acima da linha de tendência superior podem sinalizar o início de uma tendência de alta. A queda do canal e a quebra abaixo da linha de tendência inferior podem sinalizar o início de uma tendência de baixa. Às vezes, uma forte tendência não é válida depois de uma fuga de canais e os preços oscilam entre as linhas do canal. Essas gamas de negociação são marcadas por uma média móvel relativamente plana. Os limites do canal podem então ser usados ​​para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda para fins comerciais. Versus Bollinger Bands Existem duas diferenças entre Keltner Channels e Bollinger Bands. Primeiro, os canais Keltner são mais suaves do que as Bandas Bollinger porque a largura das Bandas Bollinger baseia-se no desvio padrão, que é mais volátil do que o alcance real médio (ATR). Muitos consideram isso uma vantagem porque cria uma largura mais constante. Isso torna os Canais Keltner adequados para seguidores de tendências e identificação de tendências. Em segundo lugar, os canais Keltner também usam uma média móvel exponencial, que é mais sensível do que a média móvel simples usada nas Bandas Bollinger. O gráfico abaixo mostra Keltner Channels (azul), Bollinger Bands (rosa), Average True Range (10), Standard Deviation (10) e Standard Deviation (20) para comparação. Observe como os canais Keltner são mais suaves do que as Bandas Bollinger. Observe também como o desvio padrão abrange um alcance maior do que o alcance real médio (ATR). O gráfico abaixo mostra Archer Daniels Midland (ADM) iniciando uma tendência de alta à medida que os Canais Keltner aparecem e as ondas de estoque acima da linha superior do canal. A ADM apresentou uma clara tendência de queda em abril-maio, já que os preços continuaram a percorrer o canal inferior. Com um forte impulso em junho, os preços ultrapassaram o canal superior e o canal apareceu para iniciar uma nova tendência de alta. Observe que os preços mantidos acima do canal inferior em mergulhos no início e no final de julho. Mesmo com uma nova tendência de alta estabelecida, muitas vezes é prudente esperar por uma retração ou melhor ponto de entrada para melhorar a relação entre recompensa e risco. Os osciladores de impulso ou outros indicadores podem então ser empregados para definir leituras de oversold. Este gráfico mostra StochRSI. Um dos osciladores de momento mais sensíveis, mergulhando abaixo de .20 para se sobreviver pelo menos três vezes durante a tendência de alta. Os cruzamentos subseqüentes atrás acima .20 sinalizaram uma retomada da tendência de alta. O segundo gráfico mostra Nvidia (NVDA) iniciando uma tendência de baixa com declínio acentuado abaixo da linha de canal inferior. Após esta pausa inicial, o estoque encontrou resistência perto da EMA de 20 dias (linha média) de meados de maio até início de agosto. A incapacidade de se aproximar da linha do canal superior mostrou forte pressão de queda. Um índice de canal de commodities de 10 períodos (CCI) é mostrado como o oscilador de momentum para identificar condições de sobrecompração de curto prazo. Um movimento acima de 100 é considerado sobrecompra. Um movimento posterior de volta abaixo de 100 indica uma retomada da tendência de baixa. Esse sinal funcionou bem até setembro. Esses sinais falhados indicaram uma possível mudança de tendência que posteriormente foi confirmada com uma quebra acima da linha superior do canal. Tendência plana Uma vez que uma gama comercial ou um ambiente comercial simples foi identificado, os comerciantes podem usar os Canais Keltner para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda. Uma faixa de negociação pode ser identificada com uma média móvel plana e o Índice Directivo Direcional (ADX). O gráfico abaixo mostra que a IBM flutua entre o suporte na área 120-122 e a resistência na área 130-132 de fevereiro até o final de setembro. O EMA de 20 dias, a linha média, a ação do preço atrasado, mas aplanado de abril a setembro. A janela indicadora mostra ADX (linha preta) confirmando uma tendência fraca. O ADX baixo e decrescente mostra uma tendência fraca. Alta e crescente ADX mostra uma forte tendência. ADX foi abaixo de 40 o tempo todo e abaixo de 30 na maioria das vezes. Isso reflete a ausência de tendência. Além disso, note que a ADX atingiu o pico no início de junho e caiu até o final de agosto. Armados com as perspectivas de uma tendência fraca e de uma faixa de negociação, os comerciantes podem usar os Canais Keltner para antecipar as reversões. Além disso, note que as linhas do canal muitas vezes coincidem com o suporte e a resistência do gráfico. A IBM mergulhou abaixo da linha do canal inferior três vezes até o final de maio até o final de agosto. Esses mergulhos forneceram pontos de entrada de baixo risco. O estoque não conseguiu alcançar a linha de canal superior, mas aproximou-se quando se inverteu na zona de resistência. O gráfico da Disney mostra uma situação similar. Conclusões Os Canais Keltner são um indicador de tendência para identificar a tendência subjacente. A identificação da tendência é mais da metade da batalha. A tendência pode ser para cima, para baixo ou plana. Usando os métodos descritos acima, comerciantes e investidores podem identificar a tendência de estabelecer uma preferência comercial. As negociações bullish são favoritas em uma tendência de alta e os negócios de baixa são favorecidos em uma tendência de baixa. Uma tendência plana exige uma abordagem mais ágil porque os preços geralmente atingem o pico na linha superior do canal e através da linha inferior do canal. Tal como acontece com todas as técnicas de análise, os Canais Keltner devem ser utilizados em conjunto com outros indicadores e análises. Os indicadores Momentum oferecem um bom complemento aos canais Keltner que seguem a tendência. SharpCharts Keltner Channels pode ser encontrado em SharpCharts como uma sobreposição de preços. Tal como acontece com uma média móvel, os canais Keltner devem ser exibidos em cima de um gráfico de preço. Ao selecionar o indicador na caixa suspensa, a configuração padrão aparecerá na janela de parâmetros (20,2,0,10). O primeiro número (20) define os períodos para a média móvel exponencial. O segundo número (2.0) é o multiplicador ATR. O terceiro número (10) é o número de períodos para Average True Range (ATR). Esses parâmetros padrão configuram os valores dos canais 2 ATR abaixo da EMA de 20 dias. Os usuários podem alterar os parâmetros para atender às suas necessidades de gráficos. Clique aqui para um exemplo ao vivo. Oversold após Bullish Keltner Channel Breakout: Esta varredura procura ações que quebraram acima de seu canal Keltner superior há 20 dias para afirmar ou estabelecer uma tendência de alta. O CCI atual de 10 períodos está abaixo de -100 para indicar uma condição de sobrevenda a curto prazo. Sobrecompra após o desvio do canal de Kalet Bearish: esta varredura procura ações que quebraram abaixo do canal inferior de Keltner há 20 dias para afirmar ou estabelecer uma tendência de baixa. O CCI atual de 10 períodos é superior a 100 para indicar uma condição de sobrecompração de curto prazo. Estudo adicional Envolvendo Envelopes médios Envelopes médios móveis Introdução Os Envelopes médios móveis são envelopes baseados em porcentagem definidos acima e abaixo de uma média móvel. A média móvel, que constitui a base para este indicador, pode ser uma média móvel simples ou exponencial. Cada envelope é então definido a mesma porcentagem acima ou abaixo da média móvel. Isso cria bandas paralelas que seguem ação de preço. Com uma média móvel como base, os Envelopes médios móveis podem ser usados ​​como um indicador de tendência seguinte. No entanto, esse indicador não se limita apenas a seguir a tendência. Os envelopes também podem ser usados ​​para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda quando a tendência é relativamente plana. Cálculo do cálculo para Envelopes médios móveis é direto. Primeiro, escolha uma média móvel simples ou uma média móvel exponencial. As médias móveis simples pesam cada ponto de dados (preço) igualmente. As médias móveis exponenciais colocam mais peso nos preços recentes e têm menos atraso. Em segundo lugar, selecione o número de períodos de tempo para a média móvel. Em terceiro lugar, defina a porcentagem para os envelopes. Uma média móvel de 20 dias com um envelope 2.5 mostra as seguintes duas linhas: o gráfico acima mostra a IBM com um SMA de 20 dias e 2,5 envelopes. Observe que o SMA de 20 dias foi adicionado a este SharpChart para referência. Observe como os envelopes se movem em paralelo com o SMA de 20 dias. Eles continuam a ser uma constante de 2,5 acima e abaixo da média móvel. Os indicadores de interpretação baseados em canais, bandas e envelopes são projetados para abranger a maioria das ações de preços. Portanto, os movimentos acima ou abaixo dos envelopes merecem atenção. As tendências geralmente começam com movimentos fortes em uma direção ou outra. Um aumento acima do envelope superior mostra uma força extraordinária, enquanto um mergulho abaixo do envelope inferior mostra uma fraqueza extraordinária. Tais movimentos fortes podem sinalizar o fim de uma tendência e o início de outra. Com uma média móvel como base, os Envelopes médios móveis são um indicador de tendência natural. Tal como acontece com as médias móveis, os envelopes irão atrasar a ação de preço. A direção da média móvel determina a direção do canal. Em geral, uma tendência de baixa está presente quando o canal se move mais baixo, enquanto existe uma tendência de alta quando o canal se move mais alto. A tendência é plana quando o canal se move de lado. Às vezes, uma forte tendência não se concretiza depois de uma quebra de envelope e os preços se movem para uma faixa de negociação. Essas gamas de negociação são marcadas por uma média móvel relativamente plana. Os envelopes podem então ser usados ​​para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda para fins comerciais. Um movimento acima do envelope superior indica uma situação de sobrecompra, enquanto um movimento abaixo do envelope inferior marca uma condição de sobrevenda. Parâmetros Os parâmetros para Envelopes médios móveis dependem dos objetivos de troca de investimento e das características da segurança envolvida. Os comerciantes provavelmente usarão médias móveis mais curtas (mais rápidas) e envelopes relativamente apertados. Os investidores provavelmente preferirão médias móveis mais longas (mais lentas) com envelopes mais amplos. A volatilidade de uma segurança de segurança também influenciará os parâmetros. Bollinger Bands e Keltner Channels criaram mecanismos que se ajustam automaticamente à volatilidade de uma segurança. As Bandas Bollinger usam o desvio padrão para definir largura de banda. Os Canais Keltner usam o intervalo médio verdadeiro (ATR) para definir a largura do canal. Estes se ajustam automaticamente para a volatilidade. Os cartistas devem ter uma contabilidade independente da volatilidade ao definir os Envelopes médios móveis. Valores com alta volatilidade exigirão bandas mais amplas para abranger a maioria das ações de preços. Valores com baixa volatilidade podem usar bandas mais estreitas. Ao escolher os parâmetros certos, muitas vezes ajuda a sobrepor alguns diferentes Envelopes médios móveis e comparar. O gráfico acima mostra o ETF SampP 500 com três Envelopes médios móveis com base no SMA de 20 dias. Os 2.5 envelopes (vermelhos) foram tocados várias vezes, os 5 envelopes (verde) só foram tocados durante a onda de julho. Os 10 envelopes (rosa) nunca foram tocados, o que significa que esta banda é muito larga. Um comerciante de médio prazo pode usar os 5 envelopes, enquanto um comerciante de curto prazo pode usar os 2.5 envelopes. Os índices de ações e os ETFs exigem envelopes mais restritos porque geralmente são menos voláteis do que os estoques individuais. O gráfico da Alcoa tem os mesmos Envelopes de média móvel que o gráfico SPY. No entanto, note que a Alcoa violou os 10 envelopes várias vezes porque é mais volátil. Identidade da tendência Envelopes médios móveis podem ser usados ​​para identificar movimentos fortes que sinalizam o início de uma tendência prolongada. O truque, como sempre, está escolhendo os parâmetros corretos. Isso leva prática, tentativa e erro. O gráfico abaixo mostra Dow Chemical (DOW) com os Envelopes médios móveis (20,10). Os preços de fechamento são usados ​​porque as médias móveis são calculadas com os preços de fechamento. Alguns chartists preferem barras ou candlesticks para utilizar o dia intradiário alto e baixo. Observe como a DOW subiu acima do envelope superior em meados de julho e continuou movendo-se acima deste envelope até o início de agosto. Isso mostra força extraordinária. Observe também que os Envelopes médios móveis apareceram e seguiram o avanço. Após um movimento de 14 a 23, o estoque foi claramente comprado demais. No entanto, este movimento estabeleceu um forte precedente que marcou o início de uma tendência prolongada. Com o DOW se tornando overbought logo depois de estabelecer sua tendência de alta, chegou a hora de esperar uma retração jogável. Os comerciantes podem procurar retrocessos com análise básica de gráfico ou com indicadores. Os pullbacks geralmente vêm sob a forma de bandeiras ou cunhas em queda. A DOW formou uma imagem de bandeira perfeita em agosto e quebrou a resistência em setembro. Outra bandeira se formou no final de outubro com uma fuga em novembro. Após o aumento de novembro, o estoque puxou para trás com uma bandeira de cinco semanas em dezembro. O índice do canal Commodity (CCI) é mostrado na janela do indicador. Move-se abaixo de -100 mostram leituras de oversold. Quando a tendência é maior, as leituras de sobrevenda podem ser usadas para identificar retrocessos para melhorar o perfil de risco e recompensa para um comércio. Momentum giro novamente de alta quando CCI volta para o território positivo (linhas pontilhadas verdes). A lógica inversa pode ser aplicada para uma tendência de baixa. Um movimento forte abaixo do envelope inferior sinaliza uma fraqueza extraordinária que pode anunciar uma tendência de queda prolongada. O gráfico abaixo mostra o International Game Tech (IGT) que se encontra abaixo do envelope 10 para estabelecer uma tendência de baixa no final de outubro de 2009. Como o estoque foi bastante sobrevendido após esse declínio acentuado, teria sido prudente esperar por um salto. Podemos então usar a análise básica de preços ou outro indicador de impulso para identificar os saltos. A janela do indicador mostra o oscilador estocástico usado para identificar rebotes de sobrecompra. Um movimento acima de 80 é considerado sobrecompra. Uma vez acima de 80, os carlos podem então procurar um sinal de gráfico ou uma volta abaixo de 80 para sinalizar uma desaceleração (linhas pontilhadas em vermelho). O primeiro sinal foi confirmado com uma quebra de suporte. O segundo sinal resultou em um whipsaw (perda) porque o estoque se moveu acima de 20 algumas semanas depois. O terceiro sinal foi confirmado com uma quebra de linha de tendência que resultou em um declínio bastante acentuado. Semelhante ao Oscilador de Preços Antes de avançar para níveis de sobrecompra e sobrevenda, vale a pena ressaltar que os Envelopes Médicos em Movimento são semelhantes ao Oscilador de Preços por Cálculo (PPO). Envelopes médios móveis nos dizem quando uma segurança está negociando uma determinada porcentagem acima de uma média móvel específica. PPO mostra a diferença percentual entre uma média móvel exponencial curta e uma média móvel exponencial mais longa. PPO (1,20) mostra a diferença percentual entre um EMA de 1 período e um EMA de 20 períodos. Um EMA de 1 dia é igual ao próximo. Os Envelopes Médicos em Movimento Exponencial de 20 Períodos refletem a mesma informação. O gráfico acima mostra o Russell 2000 ETF (IWM) com PPO (1,20) e 2.5 Exponential Moving Average Envelopes. As linhas horizontais foram definidas em 2,5 e -2,5 no PPO. Observe que os preços se movem acima do envelope 2.5 quando o PPO se move acima de 2,5 (sombreamento amarelo) e os preços se movem abaixo do envelope 2.5 quando o PPO se move abaixo de -2,5 (sombreado laranja). PPO é um oscilador de momentum que pode ser usado para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda. Por extensão, os Envelopes médios móveis também podem ser usados ​​para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda. O PPO usa médias móveis exponenciais, portanto deve ser comparado aos Envelopes médios móveis usando EMAs, não SMAs. OverboughtOversold Medir as condições de sobrecompra e sobrevenda é complicado. Os valores mobiliários podem tornar-se sobre-comprados e permanecerem sobre comprados em uma forte tendência de alta. Da mesma forma, os valores mobiliários podem se sobreviver e continuar a ser vendidos em uma forte tendência de queda. Em uma forte tendência de alta, os preços geralmente se movem acima do envelope superior e continuam acima desta linha. Na verdade, o envelope superior aumentará à medida que o preço continua acima do envelope superior. Isso pode parecer tecnicamente sobrecompra, mas é um sinal de força para permanecer sobrecompra. O inverso é verdadeiro para oversold. As leituras de sobrecompra e sobrevenda são melhor usadas quando a tendência se choca. O gráfico para a Nokia tem tudo. As linhas rosa representam os Envelopes médios móveis (50,10). Uma média móvel simples de 50 dias está no meio (vermelho). Os envelopes são definidos 10 acima e abaixo dessa média móvel. O gráfico começa com um nível de sobrecompra que ficou superbancário, pois uma forte tendência surgiu em abril-maio. A ação de preços tornou-se agitada de junho a abril, que é o cenário perfeito para níveis de sobrecompra e sobrevenda. Os níveis de sobrecompra em setembro e meados de março apresentaram reversões. Da mesma forma, os níveis de sobrevenda em agosto e no final de outubro anunciaram avanços. O gráfico termina com uma condição de sobrevenda que permanece sobrevenda à medida que surge uma forte tendência de baixa. As condições de sobrecompra e sobrevenda devem servir como alertas para análises futuras. Os níveis de sobrecompra devem ser confirmados com a resistência do gráfico. Os cartistas também podem procurar padrões de baixa para reforçar o potencial de reversão em níveis de sobrecompração. Da mesma forma, os níveis de sobrevenda devem ser confirmados com o suporte ao gráfico. Chartist também pode procurar padrões otimistas para reforçar o potencial de reversão em níveis de sobrevenda. Conclusões Os Envelopes médios móveis são usados ​​principalmente como um indicador de tendência, mas também podem ser usados ​​para identificar condições de sobrecompra e sobrevenda. Após um período de consolidação, uma forte quebra de envelope pode sinalizar o início de uma tendência prolongada. Uma vez que uma tendência de alta é identificada, os cartistas podem recorrer a indicadores de impulso e outras técnicas para identificar leitores e retrocessos dentro daquela tendência. Condições de reposição e rejeições podem ser usadas como oportunidades de venda dentro de uma maior tendência de queda. Na ausência de uma forte tendência, os Envelopes médios móveis podem ser usados ​​como o Oscilador de preço por cento. Move-se acima das leituras de overbought de sinal de envelope superior, enquanto se move abaixo das leituras de oversold do sinal de envelope inferior. Também é importante incorporar outros aspectos da análise técnica para confirmar a leitura de sobrecompra e sobrevenda. Os padrões de resistência e reversão de baixa podem ser usados ​​para corroborar leituras de sobrecompra. Os padrões de reversão de apoio e otimização podem ser usados ​​para afirmar condições de sobrevoo. Os SharpCharts Moving Average Envelopes podem ser encontrados em SharpCharts como uma sobreposição de preços. Tal como acontece com uma média móvel, os envelopes devem ser exibidos em cima de um gráfico de preço. Ao selecionar o indicador na caixa suspensa, a configuração padrão aparecerá na janela de parâmetros (20,2,5). Os Envelopes MA são baseados em uma média móvel simples. Os Envelopes EMA são baseados em uma média móvel exponencial. O primeiro número (20) define os períodos para a média móvel. O segundo número (2.5) define o deslocamento percentual. Os usuários podem alterar os parâmetros para atender às suas necessidades de gráficos. A média móvel correspondente pode ser adicionada como sobreposição separada. Clique aqui para um exemplo ao vivo. Oversold após Break above Upper Envelope: Esta varredura procura por estoques que quebraram acima de seu envelope exponencial superior exponencial (50,10) há vinte dias para afirmar ou estabelecer uma tendência de alta. O CCI atual de 10 períodos está abaixo de -100 para indicar uma condição de sobrevenda a curto prazo. Sobrecompra após Break abaixo do Envelope mais baixo: esta varredura procura por ações que quebraram abaixo de seu envelope exponencial menor exponencial (50,10) há vinte dias para afirmar ou estabelecer uma tendência de baixa. O CCI atual de 10 períodos é superior a 100 para indicar uma condição de sobrecompração de curto prazo. Mais estudos tendem a negociar para uma vida Thomas Carr